Политика управления риском ликвидности в банках второго уровня РК

АННОТАЦИЯ

Ликвидность является одной из главных качественных характеристик деятельности банка, на основании которой анализируется его финансовая устойчивость. Вся деятельность банка связана со многими рисками, поэтому ликвидность в качестве его основного индикатора также может быть подвержена риску. Риск ликвидность показывает неспособность банка с допустимым уровнем затрат отвечать потребностям клиентов, кредиторов банка в финансовых ресурсах. Поэтому насколько грамотно будет управлять, банк данным видом риска зависят и его финансовый результат.

ABSTRACT

Liquidity is one of the key trait of the bank activities which enables to analyze its financial stability. Bank activity deals with various risks, so liquidity as a basic indicator can also be exposed under risk as well. The risk of liquidity implies that bank does not meet client requirements and bank creditors in financial resources. That is why the financial outcome depends on how the certain risk properly managed.

Ликвидность является способностью банка своевременно выполнять свои обязательства без потерь перед вкладчиками, кредиторами, инвесторами и другими контрагентами.

В экономической литературе существуют множество определений насчет понятий ликвидности. Ликвидность, по мнению Е.П. Жарковской, относится к одним из ключевых понятий в деятельности банков, которая характеризует их надежность и устойчивость [3, с. 345].

Такого же мнения придерживается ученые А.Ю. Петрова и В.И. Петрова, которые утверждают, что ликвидностью считается главная качественная характеристика деятельности банка, которая показывает его надежность и стабильность. Ликвидность банка – это залог его устойчивости и работоспособности, потому что банк, имеющий адекватный уровень ликвидности, может с наименьшими затратами осуществлять присущие ему функции [6, с. 324–325].

Ведущий российский ученый О.И. Лаврушин считает, что ликвидность показывает способность банка в установленные сроки и без потерь осуществлять свои обязательства перед депозиторами, кредиторами и другими клиентами [4, с. 108].

Как отмечает Н.Б. Глушкова, если ликвидные активы и ликвидные средства банка достаточны для своевременного выполнения его текущих обязательств, он считается ликвидным [1].

Обобщая мнения ученых, мы можем сказать, что ликвидность банка основана на сбалансированности и соответствия во времени между ресурсами привлечения и размещения. В целях сохранения ликвидности баланса на должном уровне банк должен при осуществлении своих активных и пассивных операций максимизировать издержки, которые и являются основным атрибутом поддержания стабильности его финансового положения.

Ликвидность банка основана на сбалансированности и соответствия во времени между ресурсами, используемые банками при проведении активных и пассивных операций.

Банковская ликвидность зависят от следующих факторов:

•      равновесие сроков между привлеченными и размещенными источниками средств, что означает соблюдение принципа балансового равновесие между ними по суммам и срокам. Банки для того, чтобы определить уровень соотношений между активами и пассивами группируют их по статьям в зависимости от срока размещения и привлечения. В случае соблюдения данного равновесия можно говорить о ликвидном состоянии банка;
•      структура размещенных средств банком, т.е. активные операций банка должны характеризоваться преобладанием долей высоколиквидных или быстрореализуемых активов. В основном такие активы относятся к менее доходным, поэтому банкам необходимо оптимизировать ликвидность и степень их прибыльности;
•      уровень рискованности осуществляемых банками активных операций должна быть низкими, например, неработающие или проблемные кредиты однозначно оказывают влияние к уменьшению степени ликвидности у банков. Поэтому банки всегда должны стремиться минимизировать вероятные риски при размещении своих ресурсов;
•      структура привлекаемых ресурсов, которая означает, что в составе ресурсной базы банка, несмотря на дороговизну должны преобладать срочные источники привлечения;
•      качество менеджмента банка, включающее в себя формирования верной миссии и стратегии развития банка,  определение  приемов регулирования ликвидности, установление связи с деловыми и банковскими сообществами, имидж банка и т.д. Следовательно, ликвидность любого банка в основном зависит от квалификационных навыков топ-менеджеров, степени подготовленности кадров банка и других факторов.
•      наличие потенциала, направленные на оперативную мобилизацию других источников, такие как кредиты, получаемые или привлекаемые на межбанковском рынке капиталов и др.

Ликвидность как главная качественная характеристика банка всегда подвергается рискам. Профессор Ю.Ю. Русанов связывает риск ликвидности с вероятным невыполнением своих обязательств банками или недостаточным обеспечением необходимого увеличения активов [8].

Риск несбалансированной ликвидности, по мнению специалиста в области менеджмента банка П.С. Роуза, представляет собой вероятность появления такой ситуации, в которой банк недостаточно будет владеть наличными или привлеченными средствами для выплаты по своим обязательствам [7, с. 142].

Основной целью политики в области управления ликвидностью является формирование и улучшение комплексной системы управления ликвидностью банка, поддерживающие и оказывающие влияние на способности банка, направленные на обеспечение необходимыми вложениями активных операций и выполнение всех обязательств в любое время.

Неправильное управление ликвидностью банка способствует образованию дефицита ликвидности, приводящие к неплатежеспособности, либо избытку ликвидности, уменьшающего прибыльность активных операций.

Именно проблемы управления ликвидностью коммерческих банков занимает в банковской деятельности одно из основных мест и имеет принципиальное значение для любого банка. Так как, если банки в результате различных форс-мажорных обстоятельств окажется не в состоянии обеспечить ликвидность, могут стать неплатежеспособными, и как следствие, возможно, и банкротами [2, с. 358].

Стратегия банка по управлению риском ликвидности направлена на сбор ликвидных активов для выполнения спроса со стороны клиентов и приобретение активов на рынке капиталов в случае появления внезапной потребности на них.

В соответствии с принятой стратегией банк устанавливает допустимый запас высоколиквидных или быстрореализуемых активов, которые для выполнения спроса на ликвидные средства легко трансформируются в денежные наличности.

Для выполнения намеченной банком стратегии управления ликвидностью банк систематически:

•      учитывая уровень дифференциации источников финансирования, оценивает стабильность ресурсной базы банка;
•      устанавливает наилучший для банка уровень соответствия между привлекаемыми и размещаемыми источниками;
•      устанавливает оптимальное соотношение между накопленными высоколиквидными или быстрореализуемыми активами и  вероятностями их приобретения на рынке капитала;
•      учитывая динамику изменения ставок вознаграждений и приемлемости источников для пополнения ликвидности, проводит предполагаемую оценку потребности в ликвидных средствах и состояния денежных рынков.

Разрабатывая стратегию управления риском ликвидности банк должен определить план фондирования, который способствует эффективной диверсификации средств и сроков размещения.

Диверсификация структуры баланса банка осуществляется посредством:

•      поддержания наилучшей структуры баланса путем снижения концентрации средств по видам банковских операций;
•      диверсификации источников привлечения;
•      постоянного контроля над активными и пассивными операциями банка.

Как раз цели диверсификации соответствует целям среднесрочных и долгосрочных планов фондирования и является составной частью процесса бюджетирования и деловой активности банка.

Банк систематически анализирует имеющиеся в наличии источников финансирования с целью недопущения риска недостаточной диверсификации активов и пассивов, который способствуют повышению степени зависимости банка от некоторых сегментов рынка банковских услуг.

В обязательном порядке банками осуществляется контроль над привлечениями следующих ресурсов, общим объемом определенным нормативными документами банка:

•      займы от нерезидентов (выпуск евробондов и прочих ценных бумаг, находящихся у нерезидентов РК, синдицированных займов, операции по секьюритизации и т.д.), в т.ч. сделки с производными финансовыми инструментами, заключаемые с целью хеджирования займов от нерезидентов РК, за исключением целевых займов и займов по постфинансированию;
•      ресурсы от выпуска ценных бумаг на внутреннем рынке РК.

При планировании крупных привлечений или размещений ресурсов в обязательном порядке проводится анализ их влияния на ГЭП-ы ликвидности банка.

Для обеспечения большей гибкости и устойчивости в условиях недостаточной ликвидности финансового рынка банк стремится к наличию стабильных источников фондирования, для чего проводится регулярный анализ текущих обязательств в разрезе сроков востребования.

Если изменяться условия внешнего и внутреннего характера на фондовых рынках банком анализируется воздействия этих изменений на состояние ликвидности баланса банка.

При изменении стратегии финансирования или структуры банковского баланса разрабатывается соответствующие предложения, и выносится на рассмотрение Совета директоров банка.

Казахстанскими банками в качестве альтернативного источника фондирования используются долговые ценные бумаги, но их доля остается относительно низкой в связи со слабостью развития рынка ценных бумаг в РК. Вероятность банков привлекать источники, выпуская ценные бумаги, может оказать содействия к росту стабильности фондирования банковской системы Казахстана.

2015 год характеризовался укреплением позиции доллара США. Проведенные девальвации тенге в феврале 2014 г. и в августе 2015 г. По мнению Национального банка, отвечает состоянию мировой экономики и способствует не только экономию средств государственного бюджета, направляемые на удержания национальной валюты, но и увеличению государственного бюджета, не теряя золотовалютные резервы страны.

Проведенные курсовые корректировки национальной валюты в стране обусловливала ситуацию с ликвидностью банков.

Состав и структура фондирования банковского сектора РК за 2014–2015 гг. представлены в таблице 1:

Таблица 1.

Состав и структура фондирования банковского сектора РК

В структуре фондирования банковского сектора РК наибольший удельный вес принадлежат вкладам клиентов – 65,6 % или 15605,1 млрд. тенге (в 2014 г. – 62,2 % или 11351,0 млрд. тенге). Наблюдается значительное сокращение объема собственных средств банка, в частности уставный капитал уменьшились в 1,8 раза, резервный капитал 1,7 раза, нераспределенная чистая прибыль в 1,3 раза, а по остальным источникам фондирования наблюдается увеличения их объема.

Основой фондирования банков, таким образом, являются обязательства перед клиентами, более половины, которых к концу 2015 г. были в иностранной валюте.

Валюта, сроки и виды привлеченного фондирования банков в течение 2015 г. были подвержены структурным изменениям в результате ряда обстоятельств:

•      повышение уровня долларизации вкладов в БВУ и рост разрыва в валюте между источниками фондирования и размещения;
•      уменьшение объема вкладов в национальной валюте;
•      неустойчивость вкладов физических лиц.

Установленные Национальным банком нормативы минимальных резервных требований, а именно резервирование по отношению к внешним краткосрочным обязательствам можно считать стимулирующим фактором к дедолларизации, в частности НБ РК норма резервирования для национальной валюты снижена с 6 % до 4 %, а для иностранной валюты оставлена на прежнем уровне в 6 %.

Наряду с этим, работа НБ РК была направлена на дедолларизацию активов банковской системы, запрещающий БВУ выдачу ипотечных кредитов в иностранной валюте тем физическим лицам, которые не получают в течение предыдущих 6 – месяцев доход в данной валюте.