ВЛИЯНИЕ ЭКОНОМИЧЕСКИХ САНКЦИЙ НА СТРАХОВОЙ РЫНОК КАК ЭЛЕМЕНТ ФИНАНСОВОЙ СИСТЕМЫ

АННОТАЦИЯ

В статье исследуется роль страхования как части финансового рынка России и анализируется воздействие экономических санкций на страховой сектор, с акцентом на научную новизну. Представлены теоретико-методологические подходы к оценке трансформации функций страхования в условиях санкционного давления, а также предложены направления адаптации российского страхового рынка к новым условиям экономической изоляции.

ABSTRACT

The article examines the role of insurance as part of the Russian financial market and analyzes the impact of economic sanctions on the insurance sector, with an emphasis on scientific novelty. Theoretical and methodological approaches to assessing the transformation of insurance functions under sanctions pressure are presented, and directions for adapting the Russian insurance market to new conditions of economic isolation are proposed.

Ключевые слова: страхование, финансовый рынок, экономические санкции, перестрахование, адаптация страхового рынка, финансовая устойчивость.

Keywords: insurance, financial market, economic sanctions, reinsurance, adaptation of the insurance market, financial stability.

Введение

Страхование является неотъемлемой частью финансовой системы, выполняя ключевые функции распределения и контроля рисков, а также накопления капитала. В условиях усиливающегося санкционного давления на экономику России после 2014 и особенно 2022 годов, ключевую роль в обеспечении финансовой устойчивости начинают играть внутренние институты, включая страховой сектор. С 2018 по 2024 год страховой рынок России демонстрирует как периоды спада, так и стремительного роста. Например, в IV квартале 2018 года объём страховых премий составил 385,7 млрд рублей, а уже в IV квартале 2024 года — рекордные 1,31 трлн рублей. Подобная динамика отражает не только инфляционное давление и структурные сдвиги, но и рост внутреннего спроса на страхование в высокорисковых сегментах.

В условиях санкционного давления страховой рынок России оказался в зоне серьёзных трансформаций. Санкции, введённые с 2014 года, особенно усилившиеся после 2022 года, стали триггером для внутренней перестройки сектора. За период 2022–2024 годов коэффициент убыточности вырос с 50 до 85%, что указывает на рост выплат, связанных с возросшими рисками и удорожанием восстановления объектов. Выплаты по страхованию в IV квартале 2024 года составили 1,12 трлн рублей — почти вчетверо больше, чем в начале года. Цель данного исследования — выявить, каким образом санкции отразились на ключевых показателях страхового рынка, таких как страховые премии, выплаты, коэффициент убыточности, структура резерва и финансовая устойчивость компаний.

Актуальность обусловлена необходимостью понимания устойчивости и адаптационного потенциала финансовой системы в условиях внешнего давления. Новизна заключается в синтезе количественного и институционального анализа изменений в страховом секторе.

Материалы и методы исследования

Анализ базируется на статистике Банка России, ФСГС и профильных агентств за период 2018–2024 годов. Использованы методы трендового анализа, описательной статистики, сравнительного подхода и логического моделирования взаимосвязей между санкциями и рыночными реакциями.

Результаты и обсуждения

 Страхование является важным элементом финансовой системы государства, выполняя функции, которые способствуют стабильности экономики и защите интересов граждан и бизнеса. Это полноправный участник финансового рынка, что подтверждает Ахвледиани Ю. Т., говоря, что страховой рынок «является неотъемлемым элементом финансового сектора и представляет собой совокупность экономических отношений, где предметом купли-продажи являются страховые продукта» [1]. Оно позволяет перераспределять риски между участниками рынка, что снижает финансовую нагрузку на отдельных лиц и компании. Это особенно важно в условиях нестабильности, когда риски возрастают, а потребность в защите становится критической.

Соответственно, будучи частью финансовой системы, она выполняет функции, характерные для финансов. Об этом говорит Ищук, Т. Л. в своем учебнике «Страхование»: «страхование, будучи финансовой категорией, выполняет функции, характерные для финансов – распределительную и контрольную». Рисковая и распределительные функции страхования тесно взаимосвязаны» [2]. Действительно, одной из ключевых функций страхования является защита от ущерба. Когда реализуется страховой риск, например авария, пожар или болезнь, страховая компания компенсирует потери. Это помогает людям и бизнесу быстрее восстанавливаться после непредвиденных событий. Для государства это означает снижение социальной напряженности и уменьшение нагрузки на бюджет, так как часть расходов берет на себя частный сектор. Таким образом, страховой рынок обеспечивает не только финансовую защиту, но и формирует инвестиционные потоки, повышая устойчивость экономики в целом.

Экономические санкции представляют собой сложный и многоуровневый инструмент внешнеполитического давления, который используется государствами и международными организациями для воздействия на поведение других стран. Их цель заключается в создании экономических или политических издержек, достаточных для изменения внешне- или внутриполитического курса страны-объекта. В XXI веке санкции стали особенно популярны как альтернатива прямому военному вмешательству, поскольку обеспечивают возможность давления без необходимости силового конфликта.

Финансовые санкции ограничивают доступ к капиталу, международным расчётам, замораживают активы. В страховом секторе это выразилось в снижении перестрахования через международные каналы, которое до 2022 года составляло до 70% объёма крупных рисков, а к 2024 году снизилось до менее чем 30%. Технологические ограничения привели к росту доли отечественного программного обеспечения в ИТ-инфраструктуре страховых компаний до 85% к началу 2024 года. Экстерриториальные санкции усилили отказ зарубежных компаний от сотрудничества с российскими страховщиками, что фактически обнулило прямой международный перестраховочный канал.

Новизна исследования заключается в систематизации механизмов адаптации страхового рынка: формирование альтернативных каналов перестрахования (в частности, через РНПК), импортозамещение в ИТ-инфраструктуре, институциональные реформы регулирования, усиление роли Центрального банка, укрепление связи с государственными программами (например, в сельском хозяйстве и экспортном страховании).

По данным ЦБ РФ и отраслевых исследований, последствия санкций включают:

1. Снижение объемов перестрахования через международные каналы.
2. Рост доли внутреннего страхования крупных рисков с 30% до 70%.
3. Удорожание страховых продуктов в высокорисковых отраслях.
4. Рост регуляторной нагрузки на компании.
5. Переориентация на рынки стран СНГ, БРИКС и Азии.

Санкции также способствуют развитию национальной нормативной базы и стимулируют переход от экстенсивной модели роста страхового сектора к интенсивной — за счет технологий, аналитики и снижения операционных затрат.

Заключение

Экономические санкции оказывают многоуровневое влияние на страховой рынок, трансформируя его функции и архитектуру. Однако они также стимулируют развитие механизмов адаптации, позволяющих сохранить ключевую роль страхования в финансовой системе. В этом контексте страхование становится не только барьером рисков, но и фактором устойчивости экономики.

Список литературы:

1. Ахвледиани Ю.Т. Страхование: учебник / Ю.Т. Ахвледиани. — М.: КноРус, 2024. — 240 с. — [Электронный ресурс]. — Режим доступа: https://book.ru/book/951021 (дата обращения: 23.02.2025).
2. Ищук Т.Л. Страхование: учеб. пособие / Т.Л. Ищук. — М. : Русайнс, 2024. — 202 с. — [Электронный ресурс]. — Режим доступа: https://book.ru/book/954246 (дата обращения: 23.02.2025).
3. Смирнов Е.Н. Экономические санкции: теория и международная практика: монография / Е.Н. Смирнов. — М.: Русайнс, 2022. — 326 с. — [Электронный ресурс]. — Режим доступа: https://book.ru/book/944898 (дата обращения: 18.04.2025).
4. Актуальные проблемы экономики и финансов в условиях кризиса и санкций: сб. ст. / под общ. ред. О.Н. Яниной; Коллектив авторов. — М.: Русайнс, 2023. — 158 с. — [Электронный ресурс]. — Режим доступа: https://book.ru/book/950333 (дата обращения: 18.04.2025).